Phí qua đêm trong ngoại hối là gì?

Giữ một vị thế phụ thuộc vào chiến lược và kế hoạch giao dịch của bạn. Các nhà giao dịch đảo chiều có thể giữ một vị thế trong nhiều ngày hoặc thậm chí vài tuần, trong khi các nhà đầu tư lướt sóng có thể giữ vị thế đó trong vài giây. Khi giữ một vị thế, giá của cặp tiền bạn giao dịch không phải là giá duy nhất bạn cần xem; bạn cũng nên lưu ý về phí qua đêm hay phí cấp vốn.

Phí qua đêm bị ảnh hưởng nặng nề bởi lãi suất cơ bản tương ứng với từng loại tiền tệ liên quan. Phí qua đêm được áp dụng nếu bạn giữ vị thế tại thời điểm tái đầu tư hàng ngày, đó là lúc 00:00 giờ máy chủ và được biết đến trong giao dịch ngoại hối là phí 'kế tiếp từ ngày mai' hay 'tom next.'

Các nhà giao dịch trong ngày sẽ không cần phải lo lắng về phí qua đêm, vì họ sẽ tự động đóng các vị thế của mình trước thời điểm tái đầu tư hàng ngày. Nhưng đối với bất kỳ ai khác giữ một vị thế qua đêm hoặc lâu hơn, bạn cần xem xét điều này trong các cân nhắc giao dịch của bạn.

Lãi suất tái đầu tư được tính như thế nào?

Phí qua đêm được điều chỉnh bởi chênh lệch lãi suất. Chênh lệch lãi suất là một cách nghĩ khác về chênh lệch lãi suất giữa đồng tiền cơ sở và đồng tiền định giá của bạn. Đương nhiên, có thể có sự chênh lệch trong hai mức lãi suất, vì vậy khi chúng tôi bù trừ các khoản lãi suất này và đánh giá chênh lệch, bạn có thể bị tính phí — hoặc thậm chí nhận được — một khoản lãi hàng ngày. Các yếu tố ảnh hưởng đến số tiền này bao gồm quy mô lot, giá thị trường hiện tại và mức độ chênh lệch giữa hai mức lãi suất tại thời điểm đó. Chênh lệch này tạo thành cơ sở của giao dịch chênh lệch lãi suất.

Giao dịch chênh lệch lãi suất là gì?

Khi điều kiện thị trường phù hợp, các nhà giao dịch thường sẽ chủ động mua loại tiền tệ có lãi suất tương ứng cao hơn, cũng như 'cấp vốn' giao dịch bằng cách bán ra loại tiền tệ có lãi suất thấp hơn, sau đó bù trừ chênh lệch lãi suất dương. Điều này được gọi là giao dịch chênh lệch lãi suất, trong đó các nhà giao dịch chuyển tiếp vị thế của họ để nhận lãi và chênh lệch lãi suất qua đêm. Giao dịch chênh lệch lãi suất là một phần rất lớn trong bối cảnh thị trường giao dịch ngoại hối, và có thể là yếu tố cơ bản cân nhắc cho nhiều quỹ phòng hộ.

Tại sao các nhà môi giới tính phí qua đêm?

Tại Pepperstone, chúng tôi cung cấp cho khách hàng khả năng chủ động giao dịch thay đổi giá trên thị trường tiền tệ toàn cầu mà không có bất kỳ lợi ích nào trong việc giao loại tiền được giao dịch trên thực tế. Vì vậy, khi chúng tôi nhập vào một vị thế giao dịch ngoại hối có đòn bẩy, thực tế đó là trên cơ sở thanh toán cuốn chiếu, không giới hạn. Điều này có nghĩa là, với tư cách là một nhà giao dịch, bạn quyết định thời điểm bạn muốn đóng một vị thế bằng cách sử dụng lệnh cắt lỗ hoặc hình thức quản lý giao dịch khác, và các nhà môi giới đóng vai trò đối tác sử dụng thời gian đầu tư qua đêm để tính phí cấp vốn thay cho việc giao hoặc nhận tiền tệ trên thực tế.

Thanh toán diễn ra trong thị trường giao dịch ngoại hối giao ngay cơ bản như thế nào?

Trong thị trường cơ bản, giao dịch ngoại hối giao ngay có xu hướng thanh toán hai ngày làm việc sau ngày giao dịch (T+2). Nếu một tổ chức mua EURUSD trên thị trường ngoại hối giao ngay, họ sẽ nhận được EUR theo tỷ giá đã thỏa thuận hai ngày sau ngày giao dịch. Có một số trường hợp ngoại lệ cho quy tắc này, ví dụ như với cặp USDCAD, sẽ thanh toán một ngày sau giao dịch (T+1).

Phí tom next là gì?

Phí qua đêm tom next (kế tiếp từ ngày mai) là công cụ tài chính hoàn toàn có thể giao dịch. Mức phí dao động theo các kỳ vọng về chính sách tiền tệ cũng như các lực lượng thị trường khác, chẳng hạn như cung, cầu và thanh khoản ảnh hưởng đến thị trường. Các tổ chức thường tìm cách trì hoãn thanh toán bằng cách tham gia vào một hợp đồng tom next.

Ví dụ về phí qua đêm tom next

Giả sử một nhà giao dịch mua một hợp đồng EURUSD (với giá trị giả định là €100.000), nhưng vì lý do nào đó muốn trì hoãn việc thanh toán một ngày. Ngày hôm sau, đối tác hoán đổi €100.000 trở lại cho nhà giao dịch cho ngày 'tiếp theo' với tỷ giá giao dịch trước đó cộng với tỷ giá tom next tăng thêm của thị trường. Kết quả là việc thanh toán bị đẩy lùi một ngày, với tỷ giá hối đoái thực hiện của nhà giao dịch hiện được điều chỉnh theo tỷ giá tom next của thị trường.

Chúng tôi tái tạo quy trình chính xác này do cách chúng tôi quản lý lưu lượng khách hàng của mình với các ngân hàng phòng ngừa rủi ro. Điều này có nghĩa là chi phí (hoặc tín dụng) của đầu tư qua đêm và trì hoãn thanh toán sẽ được sao chép vào tài khoản của bạn. Nếu bạn quyết định giữ một vị thế quá thời gian đầu tư qua đêm đã định vào 5 giờ chiều giờ New York (hoặc 7 giờ sáng AEST), bạn sẽ phải trả hoặc kiếm được khoản phí tom next trên vị thế danh nghĩa của mình, bao gồm bất kỳ khoản lãi hoặc lỗ nào.

Lưu ý rằng trong thế giới giao dịch ngoại hối thực, giá mở cửa đã thỏa thuận trước đó được điều chỉnh theo lãi suất qua đêm. Trong giao dịch ngoại hối có đòn bẩy, dịch vụ được chúng tôi cung cấp, sẽ có một điều chỉnh tiền mặt đơn giản cho tài khoản của bạn.

Chúng tôi tính tỷ giá tom next như thế nào?

Chúng tôi lấy tỷ giá tom next từ một ngân hàng đầu tư toàn cầu cấp một. Các tỷ giá này được cập nhật thường xuyên cho tài khoản do thị trường tom next hoạt động rất sôi nổi.

Phí qua đêm hàng ngày / tín dụng = (Một điểm / tỷ giá hối đoái) * (Quy mô giao dịch [or notional amount] * phí tom next)

Ví dụ:

Cặp tiền tệ: EURUSD

Một điểm: 0,00001

Đồng tiền cơ bản của tài khoản: EUR

Tỷ giá hối đoái: 1,1290

Quy mô giao dịch: 1 lot (€100.000)

Lãi suất qua đêm mua của Pepperstone: -11,49, lãi suất qua đêm bán: +7,02

Giá trị phí qua đêm được ghi nợ từ tài khoản: (0,00001/1,1290) * (100.000 *-11,49) = €-10,18

Nếu bạn bán một hợp đồng EURUSD, bạn sẽ nhận được €6,22 một ngày.

Phí qua đêm ba ngày là gì?

Hợp đồng giao dịch qua đêm ba ngày là một tiêu chuẩn trong ngành. Mặc dù các nhà giao dịch sẽ bị tính phí (hoặc ghi có) tỷ giá tom next trong một ngày nếu họ giữ vị thế quá 5 giờ chiều giờ New York, phần khó hiểu và hay bị hiểu nhầm nhất của phí đầu tư qua đêm là phí đầu tư qua đêm ba ngày, còn được gọi là phí qua đêm ba ngày vào thứ Tư.

Điều này là do nếu một nhà giao dịch giữ một vị thế quá 5 giờ chiều giờ New York vào thứ Tư, giao dịch sẽ được coi là đã được khớp lệnh vào thứ Năm và tài khoản sẽ được điều chỉnh theo mức lãi suất của ba ngày.

Do tính chất T+2 của việc thanh toán, ngày thanh toán mà nhà môi giới cần thực hiện sẽ bị đẩy sang thứ Hai, điều đó có nghĩa là nhà giao dịch sẽ bị tính phí (hoặc ghi có) để cấp vốn cho cả hai ngày cuối tuần. Mặc dù các thị trường giao dịch ngoại hối đã đóng cửa, phí tom next ba ngày sẽ được tính trong các ngày theo lịch.

Đón đầu giao dịch

Khi giao dịch ngoại hối, bạn không chỉ cần xem xét mỗi Lãi&Lỗ. Phí qua đêm có thể giúp hoặc cản trở tài khoản của bạn tùy thuộc vào loại tiền bạn giao dịch và chênh lệch lãi suất. Điều quan trọng là phải biết giao dịch qua đêm là gì và có ảnh hưởng như thế nào tới tài khoản của bạn, cũng như những cạm bẫy phổ biến đối với các nhà giao dịch nắm giữ vị thế qua đêm. Để biết thêm thông tin về cách tính phí tom next, phí qua đêm ba ngày vào thứ Tư hoặc cách quản lý tối ưu tài khoản của bạn khi giữ vị thế của bạn qua đêm, hãy liên lạc với chúng tôi.